A l’era de la transició verda i de la recerca dels objectius de desenvolupament sostenible (ODS), el panorama de la inversió està experimentant una transformació profunda. Si abans la màxima rendibilitat financera era l’única prioritat per als inversors, en el panorama dinàmic actual d’inversions amb això ja no n’hi ha prou. Avui dia hi ha altres factors crucials a tenir en compte, com ara l’impacte social, la sostenibilitat ambiental i els beneficis a llarg termini per al nostre planeta i comunitats. Per tant, un nombre creixent d’inversors deixa enrere la inversió tradicional i opta per la sostenible. La inversió sostenible equilibra la inversió tradicional amb els criteris ambientals, socials i de governança (ASG) per millorar els resultats a llarg termini. Cada cop hi ha més inversors que busquen alinear els seus objectius financers amb els seus valors. Les institucions, les fundacions i els inversors individuals reconeixen cada vegada més que poden obtenir rendiments financers i alhora contribuir al benestar de la societat i el medi ambient.

Ara és moment d’explorar dos dels conceptes d’inversió sostenible que més ràpid s’han desenvolupat en les últimes dues dècades: la inversió d’impacte i la filantropia de risc. A partir d’ara ets un dels consultors financers més famosos del teu país; totes les celebritats volen que gestionis les seves carteres d’inversió i rebre el teu assessorament. Un dia reps una trucada telefònica d’un dels teus clients més importants. El client et diu que disposes d’un dia per crear una cartera d’inversió per a ells. La quantitat que has d’invertir és d’un milió d’euros. T’expliquen el següent: «Mira, guanyo més del que em cal per mantenir un bon estil de vida i vull fer servir aquests diners per a una causa significativa; no vull només un rendiment financer, vull sentir que he marcat la diferència. Si us plau, pensa en alguna cosa i presenta-me-la demà al matí».

Has entrat en pànic; tens molt poc temps i molts diners per invertir en alguna cosa significativa, així que has de treballar ben ràpid per preparar per al teu client una cartera d’inversions sostenible amb l’objectiu de trobar inversions que s’ajustin als seus criteris d’impacte social, ambiental i econòmic. Ets ben conscient que la filantropia de risc i la inversió d’impacte són una de les millors opcions, així que comences per aquí.

La tasca principal de la webquesta «A la recerca de la inversió sostenible» és dur a terme una investigació exhaustiva consultant l’apartat «Recursos» i informació addicional, preparar una cartera d’inversions sostenible i presentar-la al teu client. Per fer-ho primer has de tenir més informació sobre els objectius de desenvolupament sostenible, perquè vols vincular les inversions dels teus clients amb causes i organitzacions que estiguin contribuint directament a ODS específics. Després cal que aprenguis més coses sobre les oportunitats d’inversió d’impacte i d’inversió en filantropia de risc relacionades amb la causa que t’agradaria abordar i fer una proposta de cartera d’inversió sostenible al teu client. Molta sort!

Aquesta webquesta es pot fer tant individualment o per equips de dues o tres persones, en funció del nombre d’aprenents de la classe. Per completar amb èxit aquesta webquesta segueix els passos següents:

1. Aprèn els conceptes bàsics sobre la filantropia de risc i la inversió d’impacte

En aquesta fase tant hauràs de fer servir els recursos proporcionats a la webquesta com fer més recerca, si cal, per entendre més bé la filantropia de risc i la inversió d’impacte. Algunes preguntes que poden orientar la investigació són:

• Què és la filantropia de risc?
• Què és la inversió d’impacte?
• En què es diferencien aquests instruments de les eines tradicionals d’inversió?
• Quina diferència hi ha entre la inversió d’impacte i la filantropia de risc?
• Quins són els avantatges de les dues eines?

2. Obtén informació sobre els ODS

Consulta la secció «Recursos» i investiga pel teu compte per saber més coses sobre els disset objectius de desenvolupament sostenible (ODS) de l’ONU. A partir de la teva recerca tria fins a tres ODS als quals t’agradaria contribuir amb les inversions sostenibles del teu client.

3. Troba les millors iniciatives d’inversió per a la cartera d’inversió sostenible — Activitat de laboratori viu

En aquesta etapa hauràs de submergir-te més en el panorama de la inversió sostenible per identificar possibles inversions per a la cartera del teu client. Per fer-ho, segueix aquests passos:

3.1. Defineix els objectius i els criteris de la inversió sostenible

• Determina les àrees d’impacte: A partir del que ja saps sobre els ODS, decideix quins temes socials o ambientals vols abordar (per exemple, la pobresa, l’educació, la salut, el canvi climàtic).
• Estableix objectius financers i d’impacte: Disposes d’un milió d’euros per invertir ràpidament. Defineix els rendiments financers esperats i l’impacte social o ambiental que pretens assolir.
• Estableix criteris d’inversió: Determina la tolerància al risc, l’enfocament geogràfic i altres preferències per a les possibles inversions.
• Documenta tot el que s’ha esmentat en una llista de verificació per a la recerca de possibles oportunitats d’inversió sostenibles.

3.2. Ara fes una mica de recerca per trobar les inversions que coincideixin amb els criteris del teu client

• Impact Base: Una base de dades consultable de fons d’inversió d’impacte.
• Toniic: Una comunitat d’acció global per a inversors d’impacte.
• GIIN (Global Impact Investing Network): Proporciona recursos i connexions per a les oportunitats d’inversió d’impacte.
• Philanthropy News Digest: Llista de subvencions i oportunitats de finançament en l’àmbit de la filantropia.

3.3. Avalua les inversions potencials i tria amb coneixement!

• Avalua el mesurament de l’impacte: Revisa de quina manera la iniciativa mesura i informa del seu impacte social o ambiental i mira si coincideix amb els criteris establerts al pas 3.1.
• Anàlisi financera: Analitza les projeccions financeres, els factors de risc i les rendibilitats potencials i mira si coincideixen amb els criteris establerts al pas 3.1.

4. Crea la cartera d’inversions sostenibles

Ara és el moment de fer la proposta al client de les iniciatives que has triat per a la seva cartera i presentar-les-hi.

• Descripció de cada iniciativa en què has triat invertir, incloent-hi: quines són les finalitats i causes i com estan relacionades amb els ODS a què es vol contribuir.
• Quina quantitat del milió d’euros suggereixes invertir en cada iniciativa i per què? Quina és la rendibilitat prevista de cadascuna de les inversions? Quin és l’impacte social i ambiental a què es preveu que contribueixin aquestes inversions?
• Explica el tipus de cada inversió —filantropia de risc o inversió d’impacte— i per què has triat exactament aquest tipus d’eina financera sostenible.

5. Exposa els teus arguments!

Ara cal que presentis la cartera d’inversions sostenibles davant del client i dels seus altres assessors financers i experts en ASG. La classe ha d’escoltar i un dels companys o companyes ha de fer el paper del client i la resta han de ser els assessors. Cadascú ha de preparar preguntes relatives a les iniciatives d’inversió per estar plenament convençut que es tracta de les iniciatives d’inversió amb més impacte que es poden fer.

Després que responguis a les preguntes del client i dels assessors, han de decidir si donen un «SÍ» o un «NO» a la teva proposta i argumentar la decisió.

Sobre els ODS

• Els 17 objectius | Desenvolupament Sostenible (web)
• «SDG-aligned investment: a new development paradigm» (article)

Plataformes:

• SDG Investor Platform
• Impact Base – Europe’s Impact Investing Landscape
• Toniic - The Global Action Community for Impact Investing
• GIIN (Global Impact Investing Network)
• Philanthropy News Digest
• Kiva: Micropréstecs per a projectes d’impacte social.
• Kickstarter: Projectes amb objectius socials o ambientals.
• Indiegogo: Campanyes per a les empreses socials.
• ImpactAssets

Xarxes i associacions:

• Aspen Network of Development Entrepreneurs (ANDE)
• Impact Europe

Fons d’inversió d’impacte:

• Acumen
• Triodos Investment Management
• DBL Partners
• The Rise Fund

Fundacions filantròpiques:

• Bill & Melinda Gates Foundation
• Ford Foundation

Inversió d’impacte i filantropia de risc:

• Impact Investing: Definition, Types and Examples (article)
• Venture Philanthropy: What it Means, How it Works, Origins (article)
• Venture Philanthropy: Pioneering Impact Investments | Sopact (article)
• How Venture Philanthropy Works and Its Role in Effective Charity (article)
• Impact Investing: Everything You Need To Know About It (article)
• 5 essential practices that define impact investing (article)
• The Rise of Impact Investing: How to Align Profits with Positive Social Change (article)
• Històries inspiradores sobre la inversió d’impacte i la filantropia de risc (lloc web): Philanthropy Impact | Inspiring Stories

Enhorabona per haver completat la webquesta «A la recerca de la inversió sostenible»!

T’has endinsat en les complexitats de dissenyar una cartera d’inversió sostenible, has dut a terme una investigació exhaustiva i has avaluat l’impacte social i ambiental de la cartera que has creat. Havent comprès l’equilibri crític entre la rendibilitat financera i l’impacte significatiu, ara disposes del coneixement necessari per fer inversions que no tan sols generin beneficis, sinó que també impulsin canvis positius.

En el futur, recorda aquesta frase: «Inverteix en el món que vols veure». El teu paper com a futur líder i inversor és fonamental per fomentar el desenvolupament sostenible i assolir els objectius de desenvolupament sostenible (ODS). Cada decisió d’inversió que prenguis pot contribuir a un món millor i més equitatiu.

No et deslliguis dels principis de la filantropia de risc i la inversió d’impacte i deixa que guiïn les teves accions. Tant si finances un projecte d’energies renovables com si dones suport a iniciatives educatives o empreses socials, no t’oblidis mai del teu compromís amb la sostenibilitat.

Gràcies per emprendre aquesta recerca. Esperem que t’hagi inspirat per invertir de manera sostenible amb passió, creativitat i determinació.

• THE IMPORTANCE OF CREATING SOCIAL VALUE, Fondazione Cariplo, EBOOK
• Opes Fund, THE SPARK OF SOCIAL VALUE, Fondazione Cariplo, EBOOK

Bono i The Rise Fund: Pioners en inversions d’impacte

Bono, el líder d’U2, fa temps que és activista ecologista i es val de la seva plataforma per advocar per causes sostenibles i socials. Ampliant l’activisme al món financer, Bono ha adquirit un paper proactiu en la inversió d’impacte a través de The Rise Fund, un fons d’inversió nord-americà gestionat per la seva firma, TPG. The Rise Fund destaca per l’enfocament rigorós a l’hora de quantificar els impactes ambientals i socials de les seves inversions, alineant els seus esforços amb els objectius de desenvolupament sostenible (ODS) de les Nacions Unides.

Pràctiques clau:

Mesurament de l’impacte quantificable:

The Rise Fund es diferencia pel seu compromís a l’hora de mesurar i quantificar l’impacte de les seves inversions. Aquest plantejament garanteix que cada inversió no busqui només una rendibilitat econòmica, sinó també beneficis socials i ambientals demostrables. En establir paràmetres d’impacte clars, The Rise Fund ofereix transparència i responsabilitat i reforça la seva dedicació al desenvolupament sostenible.

Enfocament estratègic en els ODS:

The Rise Fund alinea la seva estratègia d’inversió amb els objectius de desenvolupament sostenible de les Nacions Unides. Aquest alineament ajuda a dirigir el capital cap a iniciatives que aborden reptes mundials crítics, com ara l’acció climàtica, l’educació de qualitat i una bona salut i benestar. En centrar-se en ODS específics, The Rise Fund possibilita que les seves inversions contribueixin a un marc internacional més ampli per al desenvolupament sostenible.

Diversitat sectorial i geogràfica:

The Rise Fund inverteix en diversos sectors i regions, fet que n’augmenta l’impacte i abast. Les àrees principals inclouen el clima i la conservació, l’educació, l’alimentació i l’agricultura, la tecnologia financera, la salut i la tecnologia. Aquesta diversitat permet que The Rise Fund doni suport a una àmplia gamma d’empreses impulsades per una missió i emprenedors d’impacte, i promou el creixement sostenible a escala global.

Associació i col·laboració:

Fundada el 2016 per TPG en associació amb Bono i Jeff Skoll, The Rise Fund es val de l’experiència i les xarxes dels seus fundadors. Aquesta col·laboració reuneix una gran quantitat de coneixements i experiència, de manera que es construeix una plataforma sòlida per a la inversió d’impacte. El model d’associació també facilita la compartició de les millors pràctiques i solucions innovadores, i això millora l’eficàcia general de les inversions de The Rise Fund.

Escala i capacitat:

Amb més de dotze mil milions de dòlars en actius gestionats per The Rise Funds, TPG Rise Climate i Evercare Health Fund, The Rise Fund és un exemple de com es pot ampliar eficaçment la inversió d’impacte. La important base de capital del fons permet donar suport a projectes i iniciatives a gran escala, de manera que s’amplifica el seu impacte i la capacitat d’impulsar canvis significatius.

La implicació de Bono a The Rise Fund demostra el potencial de les persones i les organitzacions d’alt nivell per influir positivament en la inversió sostenible.

Enllaços:

• The Rise Fund
• Cinc celebritats que utilitzen la seva fama i fortuna per a un futur sostenible
• therisefund

Imatge de FreePik