Benvenuti al WebQuest "Sviluppare un Portafoglio SRI Personale"!

Entra nel percorso di creazione del tuo portafoglio SRI (Socially Responsible Investment) attraverso questo WebQuest.

In un momento in cui il mondo dà priorità alla sostenibilità e alla responsabilità delle imprese, anche il settore finanziario si sta spostando per riflettere questi principi. Investire con una coscienza conosciuta come Socially Responsible Investing o SRI è diventato un metodo potente per le persone per far funzionare i loro soldi in modi che corrispondono alle loro convinzioni. Aiuta a guidare cambiamenti positivi nella società e nell'ambiente, mirando al tempo stesso ai profitti.

Durante questo viaggio di scoperta online, ti immergerai in profondità in concetti chiave come i criteri ambientali, sociali e di governance (ESG). Indagherai anche su diversi modi per investire responsabilmente, come evitare alcune aziende (screening negativo), scegliere quelle che fanno bene (screening positivo) e mettere i tuoi soldi dove possono fare la differenza (impact investing).  Man mano che vai avanti, il tuo compito sarà valutare quanto siano verdi ed etiche le potenziali opzioni di investimento. Il tuo obiettivo è quello di costruire un portafoglio diversificato che rifletta il tuo impegno a investire in modo responsabile. Il tuo portafoglio dimostrerà la tua capacità di integrare la sostenibilità nelle decisioni di investimento e ti preparerà a diventare un investitore più informato e responsabile nel crescente campo della finanza sostenibile.

Immagina di essere un consulente finanziario specializzato in investimenti sostenibili. Un cliente appassionato di fare la differenza con i loro soldi ha cercato la tua esperienza. Mirano a costruire un portafoglio di investimenti che sia socialmente responsabile e soddisfi i loro obiettivi finanziari. È necessario mettere insieme un piano di investimento ben congegnato per il cliente che si concentra su investimenti socialmente responsabili.

In primo luogo, spiega al tuo cliente cos'è l'investimento socialmente responsabile (SRI) e perché è importante. Successivamente, identificare e valutare varie opzioni di investimento considerando la loro influenza sulla società e sull'ambiente applicando gli standard ESG (Environmental Social and Governance). Parla del loro livello di comfort con il rischio per capire quanto rischio il tuo cliente è disposto a correre e cosa stanno cercando di ottenere con i loro investimenti. Sviluppare un portafoglio equilibrato e diversificato che includa diversi tipi di attività, scegliendo non meno di cinque investimenti distinti per mantenere un equilibrio e garantire la varietà. Infine, fornire una motivazione dettagliata per ogni scelta di investimento, spiegando in che modo soddisfa i principi SRI e i criteri ESG, e discutere i rendimenti finanziari e sociali attesi insieme a eventuali rischi associati. Presenta i risultati e le raccomandazioni in un rapporto completo che il cliente può rivedere e approvare.

Segui questi passaggi per sviluppare un portafoglio di investimenti completo e socialmente responsabile per il tuo cliente:

Fase 1: Principi e importanza della ricerca SRI

Questo ti aiuterà a spiegare la sua importanza al tuo cliente in modo efficace. Utilizzare database accademici come Google Scholar e ResearchGate per trovare documenti di ricerca e articoli su SRI. Inoltre, esplora i siti Web e le piattaforme finanziarie specializzate in SRI, come MSCI ESG. Questa conoscenza fondamentale ti consentirà di comunicare efficacemente i benefici e le strategie di SRI al tuo cliente, assicurando che comprendano l'impatto positivo che i loro investimenti possono avere sulla società e sull'ambiente.

Fase 2: Familiarizzare con i criteri ambientali, sociali e di governance (ESG)

Questi sono i fondamenti dell'SRI. Comprendere questi criteri è fondamentale per valutare gli investimenti in base alla loro sostenibilità e alle loro pratiche etiche. È possibile studiare i principi delle Nazioni Unite per l'investimento responsabile (PRI) e le linee guida della Global Reporting Initiative (GRI). Studia gli standard del Sustainability Accounting Standards Board (SASB), che forniscono orientamenti specifici del settore sulle questioni ESG.

Fase 3: Valutare gli obiettivi di investimento e la tolleranza al rischio del cliente 

Per creare un portafoglio di investimenti SRI personalizzato, è fondamentale comprendere gli obiettivi finanziari e la tolleranza al rischio del cliente, pertanto è necessario condurre una valutazione del rischio per determinarli. È necessario comprendere i loro obiettivi finanziari, come il risparmio per la pensione, l'acquisto di una casa o il finanziamento dell'istruzione. 

Valutazione del rischio:

Devi discutere con il tuo cliente e porre domande su come ha reagito ai passati cambiamenti dei mercati finanziari e alle sue preferenze per il rischio rispetto al rendimento. 

È possibile utilizzare questionari di valutazione del rischio disponibili sulle piattaforme di investimento.

1. Banca centrale europea

2. Vanguard

Quindi, è necessario analizzare i risultati del questionario per determinare se il cliente è avverso al rischio, neutrale al rischio o alla ricerca del rischio.

Obiettivi finanziari:

• Identificare gli obiettivi a breve termine, vale a dire gli obiettivi con un orizzonte temporale inferiore a cinque anni, come il risparmio per un acconto su una casa o l'acquisto di un'auto, che richiedono un approccio di investimento conservativo. 
• Identificare gli obiettivi a lungo termine: vale a dire obiettivi con un orizzonte temporale superiore a cinque anni, come il pensionamento, che richiedono una maggiore tolleranza al rischio per rendimenti potenzialmente maggiori.
• Determinare le esigenze e le tappe che il cliente desidera raggiungere, ad esempio finanziare l'istruzione universitaria di un bambino o andare in pensione entro una certa età.

Fase 4: Identificare i potenziali investimenti

Ricerca e identifica un elenco di potenziali investimenti che soddisfano i criteri SRI, tra cui azioni, obbligazioni, fondi comuni di investimento ed ETF. 

• Inizia compilando un elenco diversificato di opzioni di investimento in diverse classi di attività. Ciò dovrebbe includere singoli titoli, obbligazioni, fondi comuni di investimento ed ETF noti per il loro forte impegno nei confronti dei principi ESG (ambientali, sociali e di governance).
• Utilizzare gli strumenti di screening disponibili sulle piattaforme di investimento per filtrare gli investimenti in base a criteri ESG.
• Utilizza strumenti e piattaforme di analisi finanziaria come Bloomberg, Morningstar o Yahoo Finance per valutare potenziali investimenti. Possono fornire relazioni dettagliate sull'impatto ambientale delle imprese, sulle iniziative di responsabilità sociale e sulle pratiche di governance o sui rating di sostenibilità che misurano il modo in cui le imprese e i fondi gestiscono le questioni ESG.

Fase 5: Valutare gli investimenti utilizzando i criteri ESG

Valutare ogni investimento identificato in base al suo impatto sociale e ambientale utilizzando criteri ESG. Valutare le prestazioni di sostenibilità di ciascun investimento considerando fattori come le politiche di sostenibilità ambientale, le iniziative sociali, l'impegno della comunità e le pratiche di governance.

Politiche di sostenibilità ambientale

• Esaminare gli sforzi della società per ridurre le emissioni di gas a effetto serra e la loro impronta di carbonio complessiva.
• Valutare come l'azienda gestisce le risorse naturali, tra cui l'uso dell'acqua, la riduzione dei rifiuti, i programmi di riciclaggio e l'approvvigionamento sostenibile delle materie prime.
• Verificare la presenza di certificazioni come ISO 14001 (Environmental Management System), che dimostrano l'impegno dell'azienda verso le migliori pratiche ambientali.

Iniziative sociali

• Valutare le pratiche lavorative dell'impresa, compresi salari equi, condizioni di lavoro sicure, politiche in materia di diversità e inclusione.

Coinvolgimento della comunità

• Si consideri il coinvolgimento dell'impresa nello sviluppo della comunità e nella filantropia.

Pratiche di governance

• Esaminare la diversità e l'indipendenza del consiglio di amministrazione della società. È più probabile che un consiglio eterogeneo con membri indipendenti fornisca una supervisione efficace e riduca il rischio di conflitti di interesse.
• Valutare la trasparenza della società nella comunicazione dei risultati finanziari e non finanziari, comprese le relazioni sulla sostenibilità e le informative ESG.

Dopo aver annotato quanto sopra, utilizzare i rating ESG di fonti quali MSCI e Sustainalytics per ottenere una valutazione completa delle prestazioni ESG di ciascuna società.

Fase 6: Sviluppare il portafoglio

Costruire un portafoglio SRI equilibrato e diversificato.

• Assicurarsi che il portafoglio includa almeno cinque diversi investimenti per dimostrare la diversità e l'equilibrio.
• Allocare gli investimenti in varie classi di attività per ridurre al minimo il rischio e massimizzare i potenziali rendimenti. Allineare l'allocazione delle attività agli obiettivi finanziari del cliente, quali la generazione di reddito, la conservazione del capitale o la crescita.
• Scegli un mix di azioni large-cap, mid-cap e small-cap da società con forti rating ESG.
• Includere obbligazioni verdi o altri titoli a reddito fisso socialmente responsabili.
• Seleziona fondi comuni di investimento e ETF focalizzati sull'SRI che offrono un'esposizione diversificata a più società e settori.
• Evitare l'eccessiva concentrazione in un singolo settore distribuendo gli investimenti in vari settori come la tecnologia, l'assistenza sanitaria, le energie rinnovabili e i beni di consumo.
• Includere gli investimenti internazionali per diversificare geograficamente e mitigare i rischi associati alle recessioni economiche interne.

Fase 7: Per ogni investimento nel portafoglio, fornire una motivazione dettagliata che spieghi perché è stato scelto.

Spiegare in che modo ogni investimento soddisfa i principi SRI e i criteri ESG. Annotare l'impatto sociale e ambientale atteso, i potenziali rendimenti finanziari e gli eventuali rischi associati. Assicurati che la tua logica sia chiara e giustificabile per il tuo cliente.

Fase 8: Presenta il Portfolio al tuo cliente

Crea un report completo in cui presenti i tuoi risultati e le tue raccomandazioni in modo chiaro e professionale. Organizza il report con sezioni per ciascuno dei passaggi sopra descritti, incluse spiegazioni dettagliate, analisi e dati di supporto. Utilizzare strumenti per la creazione di documenti come Microsoft Word o Google Docs

• Investimento socialmente responsabile (SRI) Definizione
• Global Sustainable Investment Review 2022 (Riesame globale degli investimenti sostenibili 2022) - GSIA

• Principi delle Nazioni Unite per gli investimenti responsabili (PRI)
• Standard della Global Reporting Initiative (GRI)
• Criteri ESG: Tutto quello che c'è da sapere (Greenly)
• ESG: Spiegazione degli investimenti in governance ambientale, sociale e & (IMD)

• Misurare la propensione al rischio degli investitori - Banca centrale europea
• Guida per gli investitori europei agli investimenti in borsa e alla libertà finanziaria di Raymond James
• Suggerimenti per valutare la tolleranza al rischio di un cliente - Investopedia
• Questionario Vanguard sulla tolleranza al rischio
• Strumento di tolleranza al rischio di investimento Fidelity

• Come valutare un investimento (Forbes)
• La guida definitiva per valutare le opportunità di investimento (FasterCapital)
• Bloomberg ESG Dati e analisi
• Yahoo Finanza
• Sustainalytics

Congratulazioni per aver completato il WebQuest "Sviluppare un Portafoglio SRI Personale"! Attraverso questo viaggio, sei arrivato a comprendere profondamente i principi e le pratiche dell'investimento socialmente responsabile (SRI). Immergendosi in concetti chiave come i criteri ambientali, sociali e di governance (ESG) è ora possibile valutare gli investimenti per le loro prestazioni di sostenibilità. Considerando ciò che il tuo cliente si sentiva a suo agio in termini di rischio e ciò che sperava di ottenere finanziariamente, sei stato in grado di combinare investimenti socialmente responsabili che corrispondevano a ciò a cui tenevano e a ciò a cui miravano.  Passando attraverso questo processo, hai acquisito una profonda comprensione e la capacità di scegliere gli investimenti in modo saggio ed etico. Mentre vai avanti, continua a sostenere la sostenibilità e le pratiche etiche nella finanza, contribuendo positivamente alla società e all'ambiente.

• Cos'è l'investimento socialmente responsabile, Julius Baer, Video
• Come funzionano le metriche ESG e perché tutti gli investitori dovrebbero preoccuparsi, Finanza personale Insider, Video
• Modellare il tuo webinar ESG & Sustainability Reporting Journey, Goodbody Clearstream, Video
• Il Social Impact Show, Introduzione al reporting, alle metriche e alle misurazioni ESG, Video
• ESG, SRI e impact investing: Un primer per il processo decisionale, Vanguard, Ricerca
• INVESTIMENTI AMBIENTALI, SOCIALI E DI GOVERNO, Un Primer per i gestori delle riserve delle banche centrali, Il Gruppo della Banca Mondiale, Primer
• Creare un portafoglio ESG-friendly, Aditi Mittal, CFE, Articolo online
• Investimenti socialmente responsabili, Articolo online

Banca di Triodos: Un'attività bancaria sostenibile all'avanguardia

Triodos Bank, con sede nei Paesi Bassi, è un ottimo esempio di un'istituzione che ha pienamente integrato i principi dell'investimento socialmente responsabile (SRI) nelle sue operazioni principali. Fondata nel 1980, Triodos Bank finanzia esclusivamente aziende e progetti che hanno un impatto positivo sulle persone e sull'ambiente. L'approccio di Triodos Bank dimostra l'applicazione pratica dell'investimento etico, rendendolo un modello prezioso per comprendere i benefici e l'attuazione della finanza sostenibile.

Finanziando progetti di energia rinnovabile e agricoltura sostenibile, Triodos Bank riduce notevolmente l'inquinamento ambientale e promuove l'uso di tecnologie rispettose dell'ambiente. Inoltre, l'attenzione della banca per l'edilizia sociale, l'istruzione e i progetti culturali migliora il benessere sociale e sostiene l'uguaglianza sociale.

1. La banca applica criteri rigorosi nella selezione degli investimenti. Finanzia aziende e progetti in vari settori, tra cui energie rinnovabili, agricoltura biologica, edilizia sociale e iniziative culturali.
2. Ogni investimento è valutato per il suo impatto sociale e ambientale, al fine di garantire l’allineamento con la missione della banca di promuovere un cambiamento positivo.
3. La banca è completamente trasparente pubblicando informazioni dettagliate su tutte le società e i progetti che finanzia. In questo modo, le parti interessate sono consapevoli di come viene utilizzato il loro denaro e dell'impatto positivo che sta producendo.
4. La banca è attivamente coinvolta nelle comunità che serve. Sostiene le iniziative locali, incoraggia la partecipazione delle parti interessate e garantisce che le sue attività finanziarie vadano a beneficio della comunità in generale.
5. La banca compila rapporti di sostenibilità olistici in conformità con gli standard della Global Reporting Initiative (GRI). Questi rapporti delineano in dettaglio le loro prestazioni ESG, le sfide e i risultati, fornendo una panoramica completa del loro impegno per la finanza sostenibile.

Links:

• Triodos Bank - Sito ufficiale
• Investor relations
• Financial and impact reporting
• Impact in numbers

Source: https://www.triodos.com/en